随着贸易报告领域的法规不断变化, 内部操作, 合规, 信息技术团队(和系统)面临着确保成功报告继续进行的压力. 许多公司都是碎片化的, 因此效率很低, 管理贸易报告所需数据的技术架构. Common issues include compromised control frameworks; siloed, 复制, or non-strategic processes; sourcing the relevant regulatory expertise; and the never-ending challenge of reconciling multiple data sets and managing technology upgrades to meet regulatory changes. 所有这些都容易出现风险和错误, 这两种情况都需要高昂的补救成本和潜在的罚款. 拥有成本, 操作, 而且维护内部贸易报告系统成本高昂, 会增加额外的风险, 并获得有限的竞争优势.
贸易记者采访了瓦尔·沃顿, 存的总经理, 存储库和衍生服务的vnsr威尼斯城官网登入开发和策略, 了解存如何帮助企业应对快速发展的全球贸易报告形势.
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合规的挑战
2008年金融危机产生的监管规定包括衍生品交易的报告要求. 各司法管辖区在不同时间推出各自的规则，而且没有密切协调. 其结果是:报告格式存在许多差异, 贸易数据元素和其他参数, 哪些因素正在引发新一轮的规则修订，旨在提高各司法管辖区的标准化.
“危机后的全球监管激增，以及从一个报告制度到另一个报告制度的规则一直未能协调一致，这使得企业有必要不断修改技术平台,沃顿说。. “经过十年的补丁来适应一个又一个的新规则或更新, 今天大多数公司的贸易处理和报告基础设施是重复的和低效的.”
对于已经发展了自己的报告前和报告后能力的公司, 即将到来的衍生品规则重写——包括采用通用数据元素(CDE)和唯一vnsr威尼斯城官网登入标识符(UPI)进行报告——将刺激对其基础设施进行更多更新，并进一步加重本已紧张的容量和功能负担.
不断发展的监管规定也将需要不断改进公司的数据管理和信息传递流程.
例如, if, 正如预期的, 监管机构采用ISO 20022衍生品CDE消息方案, 贸易, 抵押品和估值数据将需要规范化，以满足这一新标准——许多公司可能需要帮助才能完成这项繁琐的工作.
“内部员工的压力, 不断变化的法规导致的流程和平台导致一些公司转向一个或多个第三方解决方案提供商，以提供独立的报告前和报告后功能,沃顿描述道。. “但结果可能是解决方案的拼凑，这些解决方案不能相互集成，需要多个连接,他继续说道。.
此外, 使用不同供应商的解决方案可能会剥夺企业的综合性, 他们需要管理所有报告制度的报告前和报告后活动的跨管辖区监管范围, 每一个都有不同的规则. 如果没有统一的解决方案，公司可能会面临更大的合规风险和成本.
解决报告前后的需求
鉴于未来贸易报告面临的挑战——包括持续的, 衍生品授权的具体制度变化, 证券融资交易监管(SFTR)报告的复杂性，以及管理跨多个资产类别和司法管辖区的交易报告的绝对困难-统一, 单一供应商的服务套件可以帮助公司降低风险, 提高运作效率, 并减少与法规报告遵从性相关的成本. 其中一个解决方案是存报告中心.
存于2020年初推出，并于2020年12月从Publicis Sapient收购合规管理报告系统平台(CMRS)进行扩展, 存报告中心使公司能够管理其全球衍生品, 金融工具市场指令II (MiFID II)和SFTR交易前后报告要求与单一供应商解决方案.
对于内部开发解决方案的公司, 转移到存报告中心可以节省大量的员工时间和内部vns6060威尼斯城官网. 存报告中心的单一供应商模型提供了一致的, 当公司使用多个供应商时通常缺少的流线型功能.
Wotton解释说:“存报告中心平台改变了交易前和交易后报告服务的游戏规则. 通过提供统一的, 单一供应商的前后报告平台, 公司可以合并多个司法管辖区的报告活动-美国, UK, 欧洲, 加拿大, 以色列, 新加坡, 澳大利亚, 并为即将到来的规则补充和变化做好准备.这种覆盖范围可以帮助公司最大限度地提高运营效率并降低合规风险, 降低成本，解放员工，让他们专注于其他优先事项. 其广泛的预报告服务套件, 存报告中心简化了准备贸易所需的复杂工作流程, 抵押品, 和估值数据，以便提交给登记商或登记商. 从数据转换和丰富开始(包括适应ISO 20022消息传递方案)，该套件提供了管辖权资格分析, 可定制的规则引擎以及高级异常管理和再处理.
关闭报告循环
除了与贸易登记机构和贸易登记机构对接，以方便贸易提交, 存报告中心还提供了后期报告功能. 其对账工具针对客户的内部系统对TR日终报告进行报告完整性和准确性检查. 存报告中心还可以提供广泛的数据分析，帮助公司更好地管理报告的完整性, 精度, 和及时性.
即使是像存报告中心这样的解决方案, 公司仍然需要通过最新的报告流程来跟上全球监管产出的步伐, 控制, 系统, 和治理. 如果企业想以成本效益高的方式管理监管报告风险，它们可能需要对基础设施进行彻底改革，以应对新的和修订后的授权. 存咨询服务 专家可以帮助公司分析其基础设施性能和数据质量，并帮助他们评估是否需要某些增强或重新设计.
“贸易报告的格局在不断演变, 我们致力于不断改进, 创新, 在帮助客户遵守不断挑战报告公司运营的各种法规的同时，重新思考如何为客户提供最好的服务,沃顿说。.
本文最初发表于2022年1月7日的the TRADE杂志2021年冬季号.